（一）互聯(lián)網(wǎng)支付監(jiān)管

各國通常要求支付機構(gòu)獲得支付業(yè)務許可后方準營業(yè)，但其準入門檻一般低于銀行牌照的申領要求。各國對業(yè)務監(jiān)管主要強調(diào)反洗錢、沉淀資金托管、重要信息披露、消費者權(quán)益保護等。

美國非金融機構(gòu)支付服務實施聯(lián)邦和州兩級監(jiān)管，監(jiān)管重點是消費者權(quán)益保護、信息報告、反洗錢和打擊金融犯罪等。英國金融行為管理局（FCA）要求，包括互聯(lián)網(wǎng)支付機構(gòu)在內(nèi)的所有支付機構(gòu)需注冊并符合相關的審慎監(jiān)管要求。法國第三方支付機構(gòu)由法國銀行監(jiān)管局會同法國央行，根據(jù)《歐盟電子貨幣指引Ⅱ》的相關規(guī)定進行監(jiān)管，第三方支付機構(gòu)應當滿足實繳股本、高管資質(zhì)、公司治理和內(nèi)控機制方面的準入要求。德國《支付服務監(jiān)管法》規(guī)定，第三方支付機構(gòu)應獲得聯(lián)邦金融管理局（BaFin）頒發(fā)的電子貨幣機構(gòu)牌照，并且不能發(fā)放貸款，支付過程中的沉淀資金需要委托第三方托管或提供擔保，遵守反洗錢規(guī)定。日本《資金清算法》規(guī)定，從事支付業(yè)務的非銀行機構(gòu)必須獲得金融廳的許可，單筆業(yè)務資金不得超過100萬日元。

（二）P2P網(wǎng)絡借貸監(jiān)管

各國對P2P網(wǎng)絡借貸監(jiān)管主要有兩種做法：一是金融監(jiān)管機關根據(jù)法定職責，各司其職，制定適度和有針對性的監(jiān)管規(guī)則；二是要求P2P平臺申領銀行牌照，適用銀行業(yè)的監(jiān)管規(guī)則嚴格監(jiān)管。

美國P2P網(wǎng)絡借貸的特點是放貸人不直接向借款人發(fā)放貸款，而是由P2P平臺向放貸人出售與貸款相對應的收益權(quán)憑證。因此，個人通過購買平臺的貸款份額參與放貸的行為，被美國證監(jiān)會（SEC）認定為證券投資行為，受證券法約束。英國P2P網(wǎng)貸適用《消費信貸法》，相關專門立法正在積極推進中，未來的監(jiān)管原則包括：平臺在提供貸款前應向借款人提供貸款安排的詳細解釋，確定主要風險，平臺應在貸款之前對借款人的信用狀況進行評估等。法國和德國都沒有對P2P網(wǎng)貸進行專門監(jiān)管，而是根據(jù)銀行法規(guī)定進行監(jiān)管，任何機構(gòu)以任何形式提供存款或貸款等銀行類業(yè)務，都必須獲得銀行牌照。日本主要通過“地下金融對策”系列法律對P2P網(wǎng)貸進行監(jiān)管，強化市場準入規(guī)則，規(guī)定貸款利息上限，防止借款人過度借貸，強化對高利貸、無登記營業(yè)、違法發(fā)布放貸廣告和開展勸誘活動等行為的處罰力度。

（三）眾籌融資監(jiān)管

各國對眾籌融資的發(fā)展通常持鼓勵、支持態(tài)度，但監(jiān)管尺度有所不同，在一定程度上體現(xiàn)了適度監(jiān)管的理念。

美國《創(chuàng)業(yè)企業(yè)融資法案》允許小企業(yè)通過眾籌融資獲得股權(quán)資本，對符合條件的眾籌融資可以豁免證券法下的發(fā)行注冊要求。英國目前認可眾籌股權(quán)融資的合法性，但并沒有針對眾籌融資的特別立法，而是將其納入現(xiàn)有的金融監(jiān)管框架監(jiān)管。法國金融市場監(jiān)管局和銀行監(jiān)管局于2013年5月聯(lián)合發(fā)布了《眾籌融資指引》，規(guī)定涉及證券認購或股權(quán)投資的，應遵守證券法律；涉及貸款的，應遵守銀行法規(guī)。德國《資本投資法》規(guī)定，任何機構(gòu)接受委托幫助他人發(fā)行證券或投資產(chǎn)品，都必須申請金融業(yè)務牌照。2013年3月，歐盟委員會公布“歐洲經(jīng)濟長期融資綠皮書”，提出要支持眾籌融資等非傳統(tǒng)融資方式。日本對眾籌融資的監(jiān)管主要適用《金融商品銷售法》及《金融商品交易法》。

（四）金融機構(gòu)創(chuàng)新型互聯(lián)網(wǎng)平臺和基于互聯(lián)網(wǎng)的基金銷售監(jiān)管

一些國家對金融機構(gòu)通過互聯(lián)網(wǎng)平臺銷售的金融產(chǎn)品增加了額外的監(jiān)管要求，例如，法國規(guī)定網(wǎng)絡保險客戶可以在14天內(nèi)無償退保。部分國家對于互聯(lián)網(wǎng)的基金銷售參照傳統(tǒng)渠道的基金銷售來進行監(jiān)管，主要強調(diào)以下兩點：一是產(chǎn)品代銷機構(gòu)向客戶推薦產(chǎn)品時，必須充分了解其需求和投資情況，保證客戶需求與風險預期相匹配。二是對理財顧問的執(zhí)業(yè)方式作出規(guī)定，避免理財顧問所在機構(gòu)與其客戶存在潛在的利益沖突，保護投資者權(quán)益。